Loi CARES §1102 Programme de protection des salaires §1106 Remise de prêt

RÉSUMÉ EXÉCUTIF:

La loi CARES, adoptée par le Congrès américain le vendredi 27 mars 2020 et promulguée le même jour par le président Donald J. Trump, est un plan de relance massif face à la crise du coronavirus. Elle apporte notamment un soutien considérable aux petites entreprises actuellement en difficulté. Les entreprises et les organisations à but non lucratif peuvent bénéficier d'un prêt non garanti allant jusqu'à 10 millions de dollars, garanti par la FDIC, pour couvrir leurs dépenses professionnelles essentielles liées à la pandémie de coronavirus, à un taux d'intérêt maximal de 4 %. La portion du prêt utilisée pour couvrir les dépenses professionnelles admissibles au cours des huit semaines suivant son octroi sera annulée, transformant ainsi cette partie du prêt en subvention. Les banques et établissements de crédit agréés se préparent activement à traiter le volume important de demandes de prêt attendues de la part des petites entreprises. Il convient de rappeler que la Small Business Administration (SBA) a distribué vingt milliards de dollars en 2019 et s'apprête à en distribuer plus de trois cents milliards en quelques semaines seulement dans le cadre de ce programme.

Article 1102 : Programme de protection des salaires (« PPP »)

Eligibilité:

Les entreprises et les organismes sans but lucratif, privés ou publics, comptant moins de 500 employés entre le 15 février et le 30 juin 2020 sont admissibles à ce prêt. Les critères de taille applicables à certains secteurs d'activité seront déterminés par la Small Business Administration (SBA).

Des exceptions:

Les entreprises et les organismes sans but lucratif, privés ou publics, comptant moins de 500 employés entre le 15 février et le 30 juin 2020 sont admissibles à ce prêt. Les critères de taille applicables à certains secteurs d'activité seront déterminés par la Small Business Administration (SBA).

• Les entreprises comptant plus de 500 employés et possédant plusieurs sites, chacun comptant moins de 500 employés, peuvent être admissibles si leur code NAICS d'industrie commence par 72.
• Les entreprises ayant bénéficié d'un prêt 7(b)(2) après le 31 janvier 2020 pour couvrir les utilisations autorisées (définies ci-dessous) ne peuvent prétendre à ce prêt. En revanche, les entreprises ayant déjà bénéficié d'un prêt 7(b)(2) pour d'autres motifs peuvent être éligibles à ce prêt.

Entreprises individuelles, travailleurs indépendants et entrepreneurs indépendants

Toute personne exerçant une activité en tant qu'entrepreneur individuel, travailleur indépendant ou contractuel indépendant est admissible au prêt. Elle doit fournir les justificatifs de paie déclarés à l'IRS (formulaire 1099-MISC) ou un état des revenus et des dépenses. Les entrepreneurs individuels, les travailleurs indépendants et les contractuels indépendants dont le revenu, le salaire, les commissions ou le bénéfice net dépassent 100 000 $ ne sont pas admissibles.

franchises

Une entreprise exploitant une franchise à laquelle la SBA a attribué un code d'identification de franchise est également éligible en vertu de la nouvelle loi, alors que dans le cadre d'autres prêts de la SBA, les franchises sont soumises à des limitations d'affiliation en vertu de la SBA.

Montant du prêt

Le montant maximal auquel une entreprise a droit est calculé comme étant le moindre des montants suivants :

• Masse salariale mensuelle moyenne (voir la section « Paie » sous « Utilisations autorisées ») ; calculée comme la moyenne mensuelle totale de l’année précédant l’octroi du prêt ; multiplié
• Par 2.5x ; plus
• Le montant impayé d'un prêt d'urgence pour dommages économiques contracté entre le 31 janvier 2020 et le 27 mars 2020.
  OR
• Si l’entreprise emploie du personnel saisonnier, la masse salariale mensuelle moyenne pour une période de 12 semaines commençant le 15 février 2019 ou, au choix de l’emprunteur, commençant le 1er mars 2019 ; multiplié
• Par 2.5x ; plus
• Le montant impayé d'un prêt d'urgence pour dommages économiques contracté entre le 31 janvier 2020 et le 27 mars 2020.
  OR
• $ 10 millions

Exigences de l'emprunteur

L’emprunteur doit attester de bonne foi que l’incertitude de la conjoncture économique actuelle rend nécessaire le prêt pour soutenir les opérations en cours ; que les fonds seront utilisés pour conserver les employés, maintenir la masse salariale et effectuer les paiements hypothécaires, de location et de services publics ; que l’emprunteur n’a pas de demande en cours pour un prêt 7(a) aux mêmes fins ; et que l’emprunteur, du 15 février 2020 au 31 décembre 2020, n’a pas reçu de montants au titre d’un prêt 7(a) aux mêmes fins.

Report de paiement

La loi exige des prêteurs qu'ils accordent aux emprunteurs un report de paiement intégral, incluant le capital, les intérêts et les frais, pour une durée minimale de six mois et maximale d'un an. Si un prêt est racheté sur le marché secondaire et que l'investisseur refuse d'accorder le report demandé par l'emprunteur, l'Administration exercera son droit de racheter le prêt et d'accorder à l'emprunteur la période de report appropriée. Dans les 30 jours suivant la promulgation de la loi, soit le 27 mars 2020, la SBA publiera des instructions à l'intention des prêteurs concernant ce report.

Termes

• Le taux d'intérêt maximal est de 4%
• La durée maximale du prêt est de 10 ans à compter de la date à laquelle l'emprunteur demande la remise de dette en vertu de l'article 1106.
• Ce prêt ne nécessite aucune garantie.
• Ce prêt ne nécessite pas de garantie personnelle.
•  La loi supprime tous les frais pour les emprunteurs et les prêteurs.
• Il n'y a pas de pénalité pour remboursement anticipé du prêt.
• Après la réduction du montant du prêt pour annulation conformément à l'article 1106, le reste du prêt continuera d'être garanti par l'Administration.
• En règle générale, les petites entreprises qui obtiennent un prêt de la SBA ne sont pas autorisées à contracter un autre crédit. Cependant, en vertu de l'article 1102, cette disposition ne s'applique pas.

Utilisations autorisées

Ce prêt est destiné à couvrir les dépenses nécessaires. Par conséquent, son utilisation est soumise à des conditions spécifiques :

• Paie : salaire ; rémunération ; commission ; pourboire en espèces ; indemnités pour congés parentaux, vacances, familiaux, médicaux ou maladie ; indemnités de licenciement ou de départ ; cotisations requises pour les soins de santé collectifs, y compris les primes d’assurance ; prestations de retraite ; et paiement des impôts sur l’emploi étatiques ou locaux.
• • N'INCLUS PAS:
• • • Rémunération d'un employé individuel supérieure à 100 000 $ en une année, au prorata de la période couverte.
    • Paiement des cotisations sociales fédérales.
    • Rémunération d'un employé dont la résidence principale se situe hors des États-Unis.
    • Paiement des congés de maladie ou familiaux admissibles pour lesquels un crédit est autorisé en vertu des articles 7001 et 7003 de la loi Families First Coronavirus Response Act.
• Paiement des intérêts sur les obligations hypothécaires (pas de remboursement anticipé ni de remboursement du capital).
• Location.
• Utilitaires.
• Intérêts sur les obligations de dette contractées avant le 15 février 2020.
• Refinancement d'un prêt d'urgence pour dommages économiques obtenu entre le 31 janvier 2020 et le 27 mars 2020.

Article 1106 : Remise de dette

Quantité de pardon

Une partie du prêt peut être convertie en subvention. Les montants du prêt utilisés par les entreprises pour le paiement des salaires (voir la section « Paie » dans la rubrique « Utilisations autorisées »), des intérêts hypothécaires (contractés avant le 15 février 2020), des loyers (émis avant le 15 février 2020) et des factures de services publics (dont la prestation a débuté avant le 15 février 2020) au cours des huit premières semaines suivant l'octroi du prêt seront intégralement annulés. Le montant annulé peut atteindre la totalité du prêt.

Réduction des effectifs

Si une entreprise réduit ses effectifs au cours des huit semaines suivant l'octroi du prêt, le montant de la remise de dette sera réduit proportionnellement. Par exemple, si l'entreprise emploie en moyenne 300 personnes durant ces huit semaines, contre 400 l'année précédente sur la même période, le montant de la remise sera réduit de 25 %. L'emprunteur peut choisir de calculer la moyenne sur la période du 1er janvier 2020 au 29 février 2020, au lieu de celle de l'année précédente.

Réduction de salaire

Si une entreprise réduit le salaire d'un employé de 25 % par rapport au trimestre précédant l'octroi du prêt, le montant de la remise de dette sera réduit d'autant. Cette disposition ne s'applique pas aux employés ayant perçu, au cours d'une période de paie en 2019, un salaire annuel supérieur à 100 000 $.

Éliminer la réduction

Si un employeur a, avant le 30 juin 2020, supprimé la réduction du nombre d'employés ou du montant des salaires, la remise sera calculée sans tenir compte des réductions mentionnées ci-dessus.

Employés à pourboire

Les employeurs peuvent bénéficier d'une exonération pour les salaires supplémentaires versés aux employés rémunérés au pourboire.

Demande de pardon

L'emprunteur sollicitant une remise de dette doit fournir au prêteur les justificatifs suivants : déclarations fiscales (impôt sur le revenu et cotisations sociales), déclarations de revenus et de salaires auprès de l'État, déclarations de cotisations d'assurance chômage, ainsi que les paiements d'intérêts hypothécaires, de loyers et de factures de services publics. De plus, l'emprunteur doit fournir une attestation, signée par un représentant, certifiant l'exactitude des documents et précisant que les sommes dont la remise est demandée ont été utilisées pour le paiement des salaires, des intérêts hypothécaires, des loyers et des factures de services publics. Le prêteur doit statuer sur la demande de remise de dette dans un délai de 60 jours.

Impôt sur le revenu

Tout montant remis en vertu de l'article 1106 sera exclu du revenu brut.

Orientations

Dans les 30 jours suivant l'adoption de cette loi, soit le 27 mars 2020, la SBA publiera des directives et des règlements mettant en œuvre ces dispositions relatives à l'annulation de la dette.

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